AXA-Darlehensfonds erreicht Anlagevermögen von 500 Millionen Euro
Der „AXA IM Loan Fund“, der Flaggschiff-Fonds von AXA Investment Managers (AXA IM) für Investments in Darlehen (Loans), hat die Marke von 500 Millionen Euro Anlagevermögen überschritten. Bereits im Jahr 2015 verzeichnete der Fonds hohe Zuflüsse von institutionellen Anlegern, die verstärkt auf Produkte mit hohen laufenden Erträgen und Volatilitätsmanagement setzen.
Der Fonds konzentriert sich vornehmlich auf Neuemissionen, die laut Axa IM aktuell zu höheren Spreads gehandelt werden als noch vor drei Monaten. Mit einer Ziel-Bonität von „B+“/ „BB-“ investiert der Fonds in europäische Branchen, die das Investmentteam als widerstandsfähig einstuft. Dazu zählen Branchen wie Telekommunikation, Lebensmittelindustrie und Gesundheit. Der Fonds setzt auf Emissionen, die mit hoher Wahrscheinlichkeit Kupons zahlen und eine geringe Volatilität aufweisen, so etwa auf kurzlaufende Titel und Darlehen mit kontinuierlicher Tilgung.
Seit seiner Auflage im April 2010 brachte der „AXA IM Loan Fund“ Unternehmensabgaben zufolge annualisierte Erträge von 4,01 Prozent. Auf Sicht von drei Jahren liegt der annualisierte Ertrag des Fonds bei 3,61 Prozent, im Jahr 2015 lag er bei 3,37 Prozent. Die annualisierte Volatilität des Fonds beträgt 2,23 Pro-zent. Jean Philippe Levilain, Co-Head für Loans und Private Debt bei AXA IM, erklärt dazu: „Im anhaltenden Niedrigzinsumfeld war unser Fonds wirtschaftlich sehr erfolgreich. Er bedient die Bedürfnisse institutioneller Anleger, die jetzt nach Produkten mit hohen laufenden Erträgen und niedriger Duration sowie einer breiten Diversifikation im Kreditmarkt suchen. Der Fonds bleibt für neue Anleger geöffnet, und wir wollen auch 2016 weiter wachsen.“
Quelle: Pressemitteilung AXA IM
AXA Investment Managers Paris SA (AXA IM) ist eine Vermögensverwaltung, die zur französischen AXA-Versicherungsgruppe gehört. Das 1994 gegründete Unternehmen beschäftigt mehr als 2.300 Mitarbeiter in 21 Ländern weltweit und verwaltet ein Vermögen in Höhe von rund 669 Milliarden Euro. (Stand: 30. September 2015) (AZ)