Kahler & Kurz Aktienfonds besser als globale Indizes
Zusammen mit Universal-Investment-Gesellschaft mbH, Hauck Aufhäuser Lampe Privatbank AG und der Proaktiva GmbH hat die Frankfurter Fondsboutique Ende August 2022 einen global investierenden Aktienfonds aufgelegt, der als Artikel-8-Produkt klassifiziert ist. Nach einem Jahr kann sich seine Performance sehen lassen.
Der von den Inhabern der Boutique Christian Kahler und Jochen Kurz gesteuerte Kahler & Kurz Aktienfonds hat im ersten Jahr seines Bestehens eine starke Wertentwicklung von plus 11,8 Prozent in der Retail-Tranche erreicht. Im gleichen Zeitraum kam der MSCI World GR (EUR)auf ein Plus von 7,7 Prozent, der S&P 500 legte um 7,4 Prozent zu. Seit Jahresbeginn 2023 legte der Aktienfonds in der Retail-Tranche 14,7 Prozent zu.
Dieses gute Ergebnis wurde mit einem fokussierten Portfolio aus Qualitätsaktien erreicht, ohne dafür ein großes Engagement im Tech-Bereich eingehen zu müssen. Den höchsten Beitrag zur Wertsteigerung leistete Novo Nordisk, gefolgt von der Münchener Rück. Auf den Plätzen 3-5, gemessen am Beitrag zur Performance, lagen Adobe, Inditex und Apple. Adobe und Apple sind zugleich auch die einzigen Tech-Werte unter den Top-10-Positionen des Fonds. Angeführt wird die Liste der am höchsten gewichteten Werte von der Münchener Rück, Unilever, Inditex und Novo Nordisk. Dem Fonds sind außerdem einige mittelgroße Unternehmen beigemischt, die einen Zusatzertrag abseits der großen Titel liefern sollen. Unter anderem war der Fonds in das Unternehmen SimCorp investiert, welches von der Deutsche Börse zu einer attraktiven Kursprämie übernommen werden soll.
Das zusammengestellte Portfolio weist eine höhere Qualität und zugleich ein höheres erwartetes Wachstum von Unternehmensgewinnen und freien Cashflows gegenüber anderen Fonds auf. Beim erwarteten Gewinnwachstum liegt das Fondsportfolio bei neun Prozent pro Jahr, beim Wachstum des freien Cashflows liegt der Fonds sogar bei zwölf Prozent. Der Fonds hat aktuell ein Volumen von 13,11 Millionen Euro.
Kahler & Kurz Capital GmbH ist eine unabhängige und inhabergeführte Fondsboutique mit Sitz in Frankfurt, in Unternehmen investiert, die langfristig gesund wachsen und für ihre Aktionäre einen Mehrwert schaffen - dank eines effizienten Mitteleinsatzes und zuverlässiger Managementteams.