LBBW Asset Management bringt flexiblen Rohstoff-Aktienfonds
Mit dem am 1. August 2016 aufgelegten Aktienfonds „Fonds LBBW RS Flex“ bietet LBBW Asset Management (LBBW AM), eine Tochtergesellschaft der Landesbank Baden-Württemberg (LBBW), Investoren eine Investmentstrategie, die flexibel auf die wechselnden Preiszyklen am Rohstoffmarkt reagiert. Die Besonderheit beim „LBBW RS Flex“: Das Konzept hinter dem Fonds ist darauf ausgelegt, Trendwechsel zu erkennen und die Investmentstrategie entsprechend anzupassen. In freundlichen Marktphasen ist der Fonds zu 100 Prozent long investiert, in schwachen Marktphasen sichert er das Marktrisiko teilweise ab – und bei der Gefahr eines Crashs kann das Fondsmanagement die Rohstoffquote auf bis zu null Prozent reduzieren. Dadurch sollen stabile Erträge generiert und temporäre Rückschlagrisiken gesenkt werden.
„Wer ,long-only‘ investiert ist, kann von Chancen profitieren, trägt aber auch das volle Marktrisiko“, so Wolfgang Schrage, Rohstoff-Spezialist bei der LBBW Asset Management. Mit einem systematischen Allokationsmanagement bietet der „LBBW RS Flex“ hingegen die Chance auf eine langfristig stabile Ertragsentwicklung. Chartdaten liefern dem Rohstoffteam der LBBW AM Hinweise, um Trendwechsel zeitnah und zuverlässig zu identifizieren. „Jeder Auf- oder Abwärtstrend beginnt mit dem Schneiden des gleitenden Durchschnitts.“ In freundlichen Marktphasen partizipiert der „LBBW RS Flex“ an den Chancen des Rohstoffmarkts. In anhaltend schwachen Marktphasen wird die Strategie unter Verwendung von Absicherungsinstrumenten bis hin zum vollständigen Verzicht auf Rohstoffpositionen sicherheitsorientiert ausgerichtet.
Ziel des Fonds ist die Erwirtschaftung eines möglichst hohen Wertzuwachses durch eine indirekte Partizipation an der Entwicklung der internationalen Rohstoff- und Warenterminmärkte. Zu diesem Zweck würden durch derivative Instrumente die Performance eines oder mehrerer Rohstoff-Indizes für den Fonds nachgebildet. Zur Erreichung des Anlagezieles darf das Fondsmanagement eine Partizipation an der Entwicklung der internationalen Rohstoff- und Warenterminmärkte auch vorübergehend aussetzen. Dabei entscheidet das Fondsmanagement, je nach Markteinschätzung, zwischen verschiedenen Investitionszuständen, wobei auch ein Verzicht auf eine Investition in die Rohstoffkomponente in Frage kommt. Der Teil des Wertes des Fondsvermögens, der nicht für den Einsatz der Derivate benötigt wird, werde überwiegend in verzinsliche Wertpapiere, Geldmarktinstrumente und Bankguthaben sowie in Wertpapiere oder Investmentanteile angelegt.
Quelle: Pressemitteilung LBBW AM
Die LBBW Asset Management Investmentgesellschaft mbH ist eine 100-prozentige Tochter der Landesbank Baden-Württemberg und übernimmt im LBBW-Konzern die zentrale Verantwortung für das institutionelle Asset Management. Das Unternehmen verwaltet rund 59 Milliarden Euro Assets under Management in Publikumsfonds, Spezialfonds und Direktanlage-Mandaten für Versicherungen und Versorgungseinrichtungen. (Stand: 31. März 2016) (JF1)